1. MACD-ийн үндсийг ойлгох
Худалдааны ертөнц рүү орохдоо техникийн үзүүлэлтүүдийг ойлгох хэрэгтэй MACD (Дундаж шилжих Convergence Divergence) нь үндсэн юм. 1970-аад оны сүүлээр Жералд Апелын бүтээсэн энэхүү хэрэгсэл нь чиг хандлагыг дагаж мөрддөг импульсийн үзүүлэлт үнэт цаасны үнийн хоёр хөдөлгөөнт дундаж хоорондын хамаарлыг харуулдаг.
MACD нь MACD шугам, дохионы шугам, MACD гистограм гэсэн гурван бүрэлдэхүүн хэсгээс бүрдэнэ. The MACD мөр 12 хоногийн EMA-ийн ялгаа (Экспоненциент шилжих дундаж) болон 26 хоногийн EMA. The дохионы шугам, ихэвчлэн MACD шугамын 9 өдрийн EMA нь худалдан авах, худалдах дохиог идэвхжүүлдэг. Эцэст нь, MACD гистограм MACD шугам ба дохионы шугамын хоорондох ялгааг илэрхийлж, үнийн өөрчлөлтийн хурдыг дүрслэн харуулах болно.
Эдгээр элементүүд хэрхэн харилцан үйлчилдэгийг ойлгох нь MACD-ийг тайлбарлах түлхүүр юм. MACD шугам дохионы шугамыг давах үед энэ нь ихэвчлэн өсөлтийн хандлагыг илтгэдэг бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж магадгүй юм. Эсрэгээр, хэрэв MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал энэ нь буурах хандлагатай байгааг харуулж байгаа бөгөөд энэ нь борлуулалт хийхэд тохиромжтой цагийг илтгэж магадгүй юм.
MACD нь бас тусалдаг traders боломжит урвуу цэгүүдийг тодорхойлно. А Бенгалын ялгаа MACD нь үнийн хоёр уналттай тохирч буй хоёр өсөлтийн доод цэгийг бүрдүүлэх үед үүсдэг. Энэ нь үнэ өсөх магадлалтай байгааг илтгэж магадгүй юм. А чиглэлийн зөрүү MACD нь үнийн хоёр өсөлттэй тохирч буй хоёр уналтын дээд цэгийг бүрдүүлэх үед үүсдэг бөгөөд энэ нь үнэ буурах хандлагатай байж болзошгүй юм.
MACD нь хүчирхэг хэрэгсэл боловч ямар ч үзүүлэлт алдаагүй гэдгийг санах нь чухал. Мэдээлэлтэй арилжааны шийдвэр гаргахын тулд үүнийг бусад хэрэгсэл, дүн шинжилгээтэй хамт ашигла. MACD-ийн талаар илүү дэлгэрэнгүй мэдээлэл авахыг хүсвэл Жон Ж. Мерфигийн "Санхүүгийн зах зээлийн техникийн шинжилгээ" гэх мэт эх сурвалжуудыг авч үзнэ үү.
1.1. Moving Average Convergence Divergence (MACD) гэж юу вэ?
The Дундаж нэгдлийн зөрөө (MACD) үнэт цаасны үнийн хоёр хөдөлж буй дундаж хоорондын хамаарлыг харуулдаг чиг хандлагыг дагадаг импульсийн үзүүлэлт юм. MACD-ийг 26 хугацааны EMA-аас 12 хугацааны Экспоненциал Хөдөлгөөний дундажийг (EMA) хасч тооцдог. Энэ тооцооны үр дүн нь MACD шугам юм. MACD-ийн есөн өдрийн EMA-г "дохионы шугам" гэж нэрлэдэг бөгөөд MACD шугамын дээд талд зурсан бөгөөд энэ нь худалдан авах, худалдах дохиог өдөөх үүрэг гүйцэтгэдэг.
TradeRs нь MACD нь дохионы шугамыг давах үед үнэт цаасыг худалдан авч, MACD нь дохионы шугамаас доогуур гарах үед үнэт цаасыг зарж болно. Moving Average Convergence Divergence (MACD) үзүүлэлтүүдийг хэд хэдэн аргаар тайлбарлаж болох боловч илүү түгээмэл аргууд нь кроссовер, зөрүү, хурдацтай өсөлт/унаалт юм.
Жишээлбэл, MACD нь дохионы шугамаас доош унасан үед энэ нь үнэ буурах дохио бөгөөд энэ нь зарах цаг болсныг харуулж байна. Эсрэгээр, MACD нь дохионы шугамаас дээш гарах үед индикатор нь өсөлтийн дохио өгдөг бөгөөд энэ нь хөрөнгийн үнэ өсөх хандлагатай байгааг харуулж байна. Зарим traders байрлалд орохоосоо өмнө дохионы шугамаас дээш баталгаажсан загалмайг хүлээнэ үү.
Алдаа MACD болон үнийн үйл ажиллагааны хооронд кроссовер дохиог баталгаажуулах үед илүү хүчтэй дохио болдог. Жишээлбэл, MACD үнэ цэнэ тогтвортой өсч байгаа ч үнэ тогтвортой буурч байгаа бол энэ нь удахгүй өсөх хандлагатай байгааг илтгэнэ.
Эцэст нь, MACD-ийн хурдацтай өсөлт (эсвэл уналт) нь хэт их худалдан авалт (эсвэл хэтрүүлэн борлуулах) дохио болж, үнийн залруулга эсвэл буцаалтыг ажиглах боломжит дохио болдог. Гэсэн хэдий ч зах зээлийн бүх үзүүлэлтүүдийн нэгэн адил MACD нь найдвартай биш бөгөөд арилжааны зөв шийдвэр гаргахын тулд бусад үзүүлэлтүүдтэй хамт ашиглагдах ёстой.
MACD нь өргөн хэрэглэгддэг trade1970-аад оны сүүлчээр Жералд Апел боловсруулсан цагаасаа хойш rs, сайн шалтгаантай. Хурдан өөрчлөгдөж буй чиг хандлагыг таних чадвар, дохионы олон төрөл нь түүнийг ямар ч тохиолдолд олон талт хэрэгсэл болгодог. trader-ийн зэвсэг.1
1 Аппел, Жералд. "Хөдөлгөөнт дундаж конвергенцийн зөрүүний арилжааны арга." Traders.com. 1979 он.
1.2. MACD-ийн бүрэлдэхүүн хэсгүүд
MACD буюу Moving Average Convergence Divergence нь осциллятор төрлийн индикатор бөгөөд өргөн хэрэглэгддэг. техникийн шинжилгээ. MACD нь дараахь зүйлсээс бүрдэнэ гурван үндсэн бүрэлдэхүүн хэсэг: MACD шугам, дохионы шугам, гистограмм.
The MACD мөр 26 хоногийн EMA-аас 12 хоногийн Экспоненциал Хөдөлгөөний дундажийг (EMA) хасч тооцно. Энэ шугам нь боломжит худалдан авах, худалдах дохиог тодорхойлоход ашиглагддаг. Жишээлбэл, MACD шугам нь дохионы шугамыг давах үед энэ нь өсөлтийн дохио юм. Эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал энэ нь уналтын дохио юм.
The Дохионы шугам нь MACD шугамын 9 хоногийн EMA юм. Энэ нь худалдах, худалдах дохионы гох үүрэг гүйцэтгэдэг. TradeRs болон хөрөнгө оруулагчид MACD шугам болон дохионы шугамыг огтлох үед ихээхэн анхаарал хандуулдаг, учир нь эдгээр цэгүүд нь зах зээлийн боломжит эргэлтийг илтгэдэг.
The графикууд MACD шугам ба дохионы шугамын ялгааг илэрхийлнэ. MACD шугам нь дохионы шугамаас дээш байвал гистограм эерэг байна. MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал гистограм сөрөг байна. Гистограм нь MACD болон дохионы шугамын хоорондох зайны хэмжээ, чиглэлийг дүрслэн харуулахад хэрэгтэй.
Үндсэндээ MACD-ийн эдгээр гурван бүрэлдэхүүн хэсэг нь хангадаг traders болон хөрөнгө оруулагчид зах зээлийн шийдвэрээ дэмжих баялаг мэдээллийн багцтай. Эдгээр бүрэлдэхүүн хэсгүүдийг зөв ойлгож, тайлбарласнаар зах зээлийн чиг хандлага, боломжит эргэлтийн талаар илүү гүнзгий ойлголттой болно.
2. MACD дохиог тайлбарлах
MACD буюу Moving Average Convergence Divergence нь аливаа мэдээлэлтэй хүмүүсийн арсенал дахь хүчирхэг хэрэгсэл юм. trader эсвэл хөрөнгө оруулагч. Үүний гол зорилго нь боломжит худалдан авах, худалдах дохиог тодорхойлох, зах зээлийн чиг хандлагын талаар үнэ цэнэтэй ойлголтуудыг санал болгодог. MACD шугам дохионы шугамыг давах үед энэ нь ихэвчлэн өсөлтийн дохио гэж ойлгогддог - худалдан авах хамгийн тохиромжтой цаг. Эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамыг давах үед энэ нь ерөнхийдөө уналтын дохио гэж харагддаг бөгөөд энэ нь боломжит борлуулалтын оновчтой цэгийг илтгэнэ.
MACD-ийн гол тал нь тэг шугам, энэ нь эерэг ба сөрөг утгын суурь болж өгдөг. Хэрэв MACD шугам нь тэг шугамаас дээш байвал энэ нь богино хугацааны дундаж нь урт хугацааны дунджаас давж байгааг харуулж байна - өсөлтийн дохио. Хэрэв энэ нь тэг шугамаас доогуур байвал богино хугацааны дундаж хоцрогдолтой байна - бууралтын дохио. Хөрөнгө оруулагчид ч бас анхаарах ёстой ялгаатай байдал, энэ нь хөрөнгийн үнэ болон MACD эсрэг чиглэлд шилжих үед үүсдэг. Энэ нь зах зээл дээр гарч болзошгүй эргэлтийг илтгэж болох бөгөөд энэ нь маш чухал анхааруулга юм traders.
MACD гистограм нь анхаарах ёстой өөр нэг чухал бүрэлдэхүүн хэсэг юм. Энэ нь MACD шугам ба дохионы шугамын хоорондох зайг зурж, энэ хоёр хэрхэн харилцан үйлчилж байгааг дүрслэн харуулах болно. Эерэг утгууд өсөлтийн эрчийг санал болгож байна, харин сөрөг утгууд буурах импульсийг илтгэнэ. Гистограм нь тусалж чадна гэдгийг тэмдэглэх нь зүйтэй traders зах зээлийн эрч удаашрах эсвэл хурдацтай нэмэгдэж байгааг тодорхойлж, зах зээлийн динамикийн талаар илүү нарийн ойлголтыг өгдөг.
Эдгээр ойлголтоор, traders нь MACD-г ашиглан зах зээлийн чиг хандлагын чиглэл, хүч чадлыг үр дүнтэйгээр хэмжиж, боломжит эргэлтийг урьдчилан харж, хэзээ худалдаж авах, худалдах талаар мэдээлэлтэй шийдвэр гаргах боломжтой. Гэсэн хэдий ч MACD нь хүчирхэг хэрэгсэл боловч энэ нь ямар ч эргэлзээгүй бөгөөд бусад үзүүлэлтүүд болон шинжилгээний аргуудтай үргэлж хамт ашиглагдах ёстой гэдгийг санах нь чухал юм. дагуу Investopedia, MACD нь "үр ашгийг нэмэгдүүлэхийн тулд бусад техникийн үзүүлэлтүүд эсвэл графикийн загвартай хамт ашиглагдах ёстой."
2.1. Дохионы шугамын кроссоверууд
MACD буюу Moving Average Convergence Divergence нь хүчирхэг хэрэгсэл юм traders, зах зээлийн чиг хандлага, боломжит худалдан авах эсвэл худалдах дохионы талаархи ойлголтыг санал болгодог. Энэ хэрэгслийн гол тал бол Дохионы шугамын кроссовер, тусалж чадах арга traders зах зээлийн эрч хүчийг хэмжиж, ирээдүйн үнийн үйлдлийг урьдчилан таамаглаж байна.
26 хоногийн EMA-аас 12 хоногийн экспоненциал хөдөлж буй дундажийг (EMA) хасч тооцсон MACD шугам нь MACD шугамын 9 өдрийн EMA болох дохионы шугамын дээгүүр эсвэл доор огтолцох үед дохионы шугамын кроссовер үүсдэг. MACD шугам нь дохионы шугамыг давах үед энэ нь ихэвчлэн өсөлтийн дохио байдаг бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж магадгүй юм. Эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал энэ нь ерөнхийдөө бууралтын дохио гэж үздэг бөгөөд энэ нь зарах цаг болсон байж магадгүй юм.
Гэхдээ үүнийг санах нь чухал Дохионы шугамын кроссоверууд тусад нь хэрэглэж болохгүй. MACD-ийг бүтээгч Жералд Аппелийн хэлснээр эдгээр кроссоверууд нь заримдаа, ялангуяа тогтворгүй зах зээл дээр худал дохио эсвэл "ташуур" үүсгэдэг. Тиймээс энэ нь шийдвэрлэх ач холбогдолтой юм traders дохиог баталгаажуулж, болзошгүй хуурамч дохиоллоос зайлсхийхийн тулд тэдгээрийг бусад техникийн үзүүлэлтүүд эсвэл графикийн загвартай хамт ашиглах.
Жишээ нь: a trader ашиглаж болно Харьцангуй хүч чадал эхлэл (RSI) эсвэл Боллингер Дохиоуудын найдвартай байдлыг нэмэгдүүлэхийн тулд MACD-тай туузууд. Цаашилбал, худалдааны шийдвэр гаргахаасаа өмнө ерөнхий чиг хандлага болон бусад макро эдийн засгийн хүчин зүйлсийг харгалзан үзэхийг зөвлөж байна. Дохионы шугамын кроссоверууд. Ердийнх шиг, болгоомжтой эрсдэл Менежментийн стратеги, арилжаанд сахилга баттай хандах нь санхүүгийн зах зээлд амжилтанд хүрэх хамгийн чухал зүйл юм.
2.2. Тэг шугамын кроссоверууд
судалж байхдаа MACD (Moving Average Convergence Divergence), тухай ойлголт Тэг шугамын кроссоверууд зайлшгүй юм. Эдгээр кроссоверууд нь 12 ба 26 өдрийн экспоненциал хөдөлж буй дундаж утгуудын хоорондох MACD шугам нь тэг шугамыг давахад үүсдэг. Эерэг кроссовер нь өсөлтийн чиг хандлагыг илэрхийлдэг бөгөөд энэ нь тохиромжтой мөчийг илтгэнэ tradeрубль худалдаж авна. Эсрэгээр, сөрөг кроссовер нь бууралтын хандлагыг илэрхийлдэг бөгөөд энэ нь борлуулалт хийхэд тохиромжтой цаг байж магадгүй юм.
Аливаа арилжааны стратегийн нэгэн адил тэг шугамын кроссоверын үр нөлөө нь үнэмлэхүй биш бөгөөд бусад үзүүлэлтүүдтэй хамт ашиглагдах ёстой. Тухайлбал, Дохионы шугамын кроссоверууд, MACD график дээр зурсан хоёр дахь мөр нь тэг шугамын кроссоверыг баталгаажуулахад тусална. Эдгээр хоёр дохионы нийлмэл байдал нь зах зээлийн чиглэлд шилжиж болзошгүйг баттай нотолгоо болгож чадна.
Гэсэн хэдий ч тэг шугамын кроссовер нь тогтворгүй зах зээлийн үед хуурамч дохио өгөхөд мэдрэмтгий байдаг. Traders болгоомжтой байх хэрэгтэй ташуур, энэ нь төөрөгдүүлсэн дохиог хүргэж болзошгүй үнийн огцом хэлбэлзэл юм. Тиймээс тэг шугамын кроссовер дээр ажиллахаасаа өмнө баталгаажуулахын тулд зах зээлийг ажиглахыг зөвлөж байна.
гаргасан мэдээгээр Зах зээлийн техникчдийн холбоо, тэг шугамын кроссовер нь богино хугацааны хувилбараас илүү урт хугацааны арилжааны боломжуудыг тодорхойлоход илүү үр дүнтэй болохыг тогтоожээ. Судалгаанаас үзэхэд тэг шугамын кроссовер нь зах зээлийн чиг хандлагын талаар үнэ цэнэтэй ойлголтыг өгөх боломжтой боловч тэдгээрийг хэрэгжүүлэх хугацаа нь ур чадвар, нарийвчлал шаарддаг.
MACD нь зөвхөн тэг шугамын кроссоверыг санал болгодог олон талт хэрэгсэл гэдгийг санаарай. зэрэг бусад бүрэлдэхүүн хэсгүүд MACD гистограм болон Зөрүү зах зээлийн иж бүрэн шинжилгээнд хувь нэмрээ оруулахад адил чухал ач холбогдолтой. Тиймээс амжилттай trader бол арилжааны стратегийг оновчтой болгохын тулд MACD-ийн янз бүрийн элементүүдийг нэгтгэх чадвартай хүн юм.
2.3. Олон янз байдал
үзэл баримтлал ялгаатай байдал нь Хөдөлгөөнт Дундаж Конвергенцийн зөрүүг (MACD) шинжлэхэд чухал элемент юм. MACD-ийн контекст дэх ялгаа нь үнэт цаасны үнэ болон MACD индикатор эсрэг чиглэлд хөдөлж буй хувилбарыг хэлнэ. Энэ нь зах зээлийн чухал дохио юм tradeRS болон хөрөнгө оруулагчдыг үл тоомсорлож болохгүй.
A Бенгалын ялгаа Үнэт цаасны үнэ шинэ доод түвшинд хүрч байгаа боловч MACD дээшлэх үед тохиолддог. Энэ зөрүү нь үнэ өсөх магадлалтайг илтгэж болох бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж магадгүй юм. Нөгөөтэйгүүр, А чиглэлийн зөрүү үнэ шинэ дээд цэгтээ хүрч байгаа үед ажиглагдаж байгаа боловч MACD буурах хандлагатай байна. Энэ төрлийн зөрүү нь үнийн бууралтад хүргэж болзошгүй бөгөөд энэ нь борлуулалт хийхэд тохиромжтой цаг байж болохыг харуулж байна.
Гэсэн хэдий ч, ялгаа нь үнэ цэнэтэй ойлголтыг өгч болох ч тэдгээрийг тусад нь ашиглах ёсгүй гэдгийг анхаарах нь чухал юм. Мерфи "Санхүүгийн зах зээлийн техникийн дүн шинжилгээ" номондоо тэмдэглэснээр, ялгааны дохиог бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хамт хэрэглэхэд илүү найдвартай байх хандлагатай байдаг. Энэ нь тусалж чадна traders болон хөрөнгө оруулагчид амжилттай арилжааны шийдвэр гаргах магадлалыг нэмэгдүүлдэг.
Түүнээс гадна, зөрүү нь заримдаа төөрөгдүүлж болно. Зөвхөн үнийн хувьд анхны чиг хандлагаа үргэлжлүүлэхийн тулд зөрүү үүсэх нь ердийн зүйл биш юм. Үүнийг а гэж нэрлэдэг хуурамч зөрүү. Тиймээс, зөрүү нь зах зээлийн боломжит эргэлтийн талаар үнэ цэнэтэй ойлголтыг өгөх нь гарцаагүй боловч энэ нь traders болон хөрөнгө оруулагчид үүнийг бусад техникийн хэрэгслүүдийн хамт ашиглаж, зах зээлийн өргөн хүрээг хамарсан нөхцөл байдлыг үргэлж анхаарч үзэх хэрэгтэй.
Ялгаатай байдал нь MACD-ийн зөвхөн нэг тал боловч энэ зарчмыг ойлгох нь таны техникийн шинжилгээний чадавхийг ихээхэн нэмэгдүүлэх болно. Нарийвчлалтай ажиглалт, ухаалаг хэрэглээ нь MACD-ийн зөрүү нь таны арилжааны зэвсэглэлд хүчирхэг хэрэгсэл болж, зах зээл дээр гарч болзошгүй эргэлтийн цэгүүдийг болохоос нь өмнө олж тогтооход тусална.
3. MACD худалдааны стратегийг эзэмших
The MACD (Хөдөлж буй дундаж нэгдлийн ялгаа) худалдааны стратеги нь түгээмэл арга юм traders болон хөрөнгө оруулагчид, боломжит худалдан авах, борлуулах боломжуудыг тодорхойлох үр дүнтэй гэдгээрээ алдартай. Хоёр хөдөлж буй дундаж үзүүлэлтүүдийн харилцан үйлчлэлийг харьцуулах замаар MACD стратеги нь тусалж чадна traders зах зээлийн гол мөчүүдийг тодорхойлдог.
MACD стратегийн хэрэглээг оновчтой болгохын тулд түүний гурван чухал бүрэлдэхүүн хэсэг болох MACD шугам, дохионы шугам, MACD гистограммыг ойлгох нь чухал юм. The MACD мөр нь 12 ба 26 өдрийн экспоненциал хөдөлгөөнт дундаж (EMA) хоорондын зөрүү бөгөөд харин дохионы шугам нь MACD шугамын 9 хоногийн EMA юм.
MACD шугам нь дохионы шугамыг давах үед өсөлтийн дохио үүсгэдэг бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж болохыг харуулж байна. Үүний эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур гарахад бууралтын дохио үүсгэдэг бөгөөд энэ нь зарах зөв цаг байж магадгүй юм.
MACD гистограмMACD шугам ба дохионы шугамын ялгааг илэрхийлдэг , зах зээлийн чиг хандлагыг урьдчилан таамаглахад чухал үүрэг гүйцэтгэдэг. Гистограм эерэг байвал (MACD шугам нь дохионы шугамаас дээш байна) энэ нь өсөлтийн чиг хандлагыг илэрхийлж болно. Үүний эсрэгээр сөрөг гистограмм (дохионы шугамын доорх MACD шугам) нь буурах хандлагыг илэрхийлж болно.
MACD арилжааны стратегийн талаар санаж байх ёстой чухал хүчин зүйл бол зах зээлийн нөхцөл байдлаас хамааралтай байх явдал юм. Зах зээлийн тогтворгүй нөхцөл байдлын үед MACD нь хуурамч дохио өгч магадгүй юм. Тиймээс зах зээлийн илүү дэлгэрэнгүй, үнэн зөв дүн шинжилгээ хийхийн тулд үүнийг бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хамт ашиглахыг зөвлөж байна.
Олон улсын сэтгүүлд нийтлэгдсэн судалгааны дагуу Trade, Эдийн засаг, Санхүү зэрэг MACD стратеги нь Харьцангуй хүч чадлын индекс (RSI) -тай хослуулсан тохиолдолд онцгой үр дүнтэй байх болно.1 MACD нь боломжит чиг хандлагын өөрчлөлт, худалдан авах эсвэл худалдах боломжийг тодорхойлоход тусалдаг бол RSI нь үнийн хөдөлгөөний хурд, өөрчлөлтийг хэмжих замаар эдгээр дохиог баталгаажуулж чадна.
Эрсдэлийн менежмент MACD арилжааны стратегийг эзэмших бас нэг чухал тал юм. Зах зээл таны таамаглалаас эсрэгээр хөдөлсөн тохиолдолд хөрөнгө оруулалтаа их хэмжээний алдагдлаас хамгаалахын тулд алдагдлыг зогсоох захиалга өгөхийг үргэлж анхаарч үзээрэй.
1 “Хөрөнгийн зах зээлийн чиг хандлагыг урьдчилан таамаглах техникийн шинжилгээний эмпирик судалгаа” Олон улсын сэтгүүл. Trade, Эдийн засаг, санхүү, 2012 он.
3.1. MACD нь чиг хандлагыг дагах стратеги юм
The MACD (Хөдөлж буй дундаж нэгдлийн ялгаа) чадварлаг хүний гарт байгаа хүчирхэг хэрэгсэл юм trader, ялангуяа чиг хандлагыг дагаж мөрдөх стратеги. Энэ нь туслах техникийн үзүүлэлт юм traders зах зээлийн чиг хандлагад тулгуурлан худалдан авах, борлуулах боломжуудыг тодорхойлдог. Энэ нь MACD шугам ба дохионы шугам гэсэн хоёр хөдөлж буй дундаж хоорондын харилцан үйлчлэлийг хянах замаар хийгддэг.
MACD шугам нь 26 ба 12 өдрийн экспоненциал хөдөлгөөнт дундаж (EMA) хоорондын зөрүү бөгөөд дохионы шугам нь MACD шугамын 9 өдрийн EMA юм. Эдгээр шугамын харилцан үйлчлэл нь MACD чиг хандлагыг дагах стратегийн үндэс болдог.
Үед MACD шугам нь дохионы шугамыг давж гардаг, энэ нь ерөнхийдөө өсөлтийн дохио гэж үздэг бөгөөд энэ нь өсөх хандлагатай байгааг харуулж байна. Харин эсрэгээр, хэзээ MACD шугам нь дохионы шугамын доор гаталж байна, энэ нь буурах хандлагатай байгааг харуулж байна.
Гэсэн хэдий ч, бүгдтэй адил худалдааны стратеги, MACD дохио нь найдвартай биш гэдгийг санах нь маш чухал юм. Эдгээрийг бусад техникийн шинжилгээний хэрэгслүүд болон зах зээлийн мэдээлэлтэй хамт арилжааны шийдвэр гаргахад ашиглах ёстой. MACD-ийн чиг хандлагыг дагах стратегийг эрсдэлийн оновчтой удирдлагатай хослуулах нь тустай traders санхүүгийн зах зээлийн тогтворгүй усыг жолоодож байна.
-Ийн хийсэн судалгаанд Техникийн шинжилгээний сэтгүүл, MACD нь богино хугацааны үнийн хөдөлгөөнийг урьдчилан таамаглах найдвартай хэрэгсэл болох нь тогтоогдож, худалдааны иж бүрэн стратегид үнэ цэнийг нь бэхжүүлдэг. Энэ нь энгийн хэдий ч зах зээлийн чиг хандлагын талаар үнэ цэнэтэй ойлголтыг өгч, тусалдаг traders нэг алхам урагшлах болно.
Цаашилбал, MACD-ийн боломж нь чиг хандлагын эхлэл ба төгсгөлийг тодорхойлоход хязгаарлагдахгүй. Энэ нь мөн тодорхойлоход тустай үнийн зөрүү. Жишээлбэл, үнэ шинэ дээд цэгтээ хүрсэн боловч MACD хүрэхгүй бол энэ нь өсөлтийн чиг хандлага суларч, зах зээлийн эргэлт буцалтгүй байгааг илтгэнэ.
Тиймээс, MACD-ийг чиг хандлагыг дагах стратеги болгон ойлгож, үр дүнтэй ашиглах нь үнэлгээг мэдэгдэхүйц нэмэгдүүлэх болно. trader-ийн зах зээлийн хөдөлгөөнийг тайлах чадвар, улмаар тэдний арилжааны амжилт.
3.2. MACD нь моментийн стратеги юм
Худалдаа, хөрөнгө оруулалтын ертөнцөд the MACD (Moving Average Convergence Divergence) нь ялангуяа моментийн стратегийн хувьд алдартай үзүүлэлт юм. Энэ үзүүлэлтийг 1970-аад оны сүүлчээр Жералд Аппел хувьцааны үнийн чиг хандлагын хүч, чиглэл, эрч хүч, үргэлжлэх хугацааны өөрчлөлтийг илрүүлэх зорилгоор боловсруулсан.
The MACD үнэт цаасны үнийн хоёр хөдөлж буй дундаж хоорондын хамаарлыг харуулдаг чиг хандлагыг дагадаг импульсийн үзүүлэлт юм. MACD-ийг 26 хугацааны EMA-аас 12 хугацааны экспоненциал хөдөлгөөнт дундажийг (EMA) хасч тооцдог. Энэ хасалтын үр дүн нь MACD шугам юм. "Дохионы шугам" гэж нэрлэгддэг MACD-ийн есөн өдрийн EMA нь дараа нь MACD шугам дээр суурилагдсан бөгөөд энэ нь худалдах, худалдан авах дохиог идэвхжүүлдэг.
Traders нь үнэт цаасыг худалдан авч болно MACD дохионы шугамыг давж, MACD нь дохионы шугамаас доогуур гарах үед үнэт цаасыг зарах буюу богиносгодог. Цаашилбал, босоо зураасаар зурсан MACD гистограм нь MACD шугам ба MACD дохионы шугамын хоорондох зайг заадаг. Хэрэв MACD шугам нь дохионы шугамаас дээш байвал гистограмм нь MACD-ийн үндсэн шугамаас дээгүүр байх болно. Эсрэгээр, хэрэв MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал гистограмм нь MACD-ийн суурь шугамаас доогуур байх болно. Traders нь гистограммыг ашиглан өсөлт эсвэл уналтын импульс өндөр байгааг тодорхойлох.
Үнийн мэдээллийг хөшүүрэг болгон ашиглах боломжтой чиг хандлагыг дагаж мөрдөх үзүүлэлт болгон хувиргах чадвартай MACD үнэлж баршгүй хэрэгсэл юм traders эрч хүчтэй стратегийг хэрэгжүүлэхийг эрэлхийлж байна. MACD нь хүчирхэг хэрэгсэл боловч дохиог баталгаажуулах, худал эерэг үр дүнгээс урьдчилан сэргийлэхийн тулд бусад үзүүлэлтүүд болон шинжилгээний аргуудтай хамт хэрэглэх нь дээр гэдгийг санах нь чухал юм.
3.3. MACD-ийг бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хослуулах
Moving Average Convergence Divergence (MACD) нь дангаараа хүчирхэг хэрэгсэл боловч бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хослуулан хэрэглэвэл үр нөлөө нь мэдэгдэхүйц нэмэгдэх боломжтой. MACD-тай хослуулах Харьцангуй чадамжийн индекс (RSI) or Bollinger BandsЖишээ нь, зах зээлийн нөхцөл байдлын талаар илүү дэлгэрэнгүй мэдээлэл өгөх боломжтой.
RSIҮнийн хөдөлгөөний хурд, өөрчлөлтийг хэмждэг , зах зээл хэт их худалдан авсан эсвэл хэт борлуулагдсан эсэхийг баталгаажуулахад тусалж MACD-ийг нөхөж чадна. RSI болон MACD үзүүлэлтүүд таарч байвал энэ нь хүчтэй дохио өгч чадна traders. Жишээлбэл, хэрэв MACD нь өсөлтийн кроссовер (MACD шугам нь дохионы шугамыг давсан) болон RSI нь 30-аас доош байвал (хэт борлуулах нөхцөлийг илтгэж байгаа) бол энэ нь худалдан авах хүчтэй боломжийг илтгэнэ.
Нөгөөтэйгүүр, Bollinger Bands тодорхойлохын тулд MACD-тай хамт хэрэглэж болно хэлбэлзэл хэт их худалдан авсан эсвэл хэт худалдсан нөхцөлд байгаа үнийн түвшин. Үнэ нь Боллинжерийн дээд зурваст хүрч, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал энэ нь худалдах боломжийг илтгэнэ. Эсрэгээр, үнэ нь доод Боллинжерийн зурваст хүрч, MACD шугам нь дохионы шугамыг давж байвал энэ нь худалдан авах боломжийг илтгэнэ.
Эдгээр стратеги нь MACD-ийн үр нөлөөг сайжруулж болох боловч тэдгээр нь ямар ч эргэлзээгүй бөгөөд арилжааны иж бүрэн стратеги болон эрсдэлийн удирдлагын практиктай хамт ашиглагдах ёстой гэдгийг санаарай. Huang, Yu, and Wang (2009) нарын судалгаагаар олон техникийн үзүүлэлтүүдийг хослуулах нь арилжааны стратегийн ашиг орлогыг нэмэгдүүлэх боломжтой боловч үзүүлэлт бүр хэрхэн ажилладагийг ойлгож, зах зээлийн өөр өөр нөхцөлд тэдгээрийг зөв ашиглах нь маш чухал юм.
Энэ нь бас зайлшгүй шаардлагатай арын тест хэрэгжүүлэхээс өмнө аливаа стратеги. Сэргээх тест нь өөрийн стратегийг түүхэн өгөгдөлд хэрхэн хэрэгжүүлэхийг харахыг хэлнэ. Энэ нь үнэ цэнэтэй ойлголтыг өгч, арга барилаа нарийн тохируулахад тусална. Хуучны зүйр үг хэлснээр, "Өөрийгөө төлөвлө trade болон trade чиний төлөвлөгөө."
4. MACD арилжааны практик зөвлөмжүүд
Moving Average Convergence Divergence (MACD)-ийг ашиглах хамгийн үр дүнтэй аргуудын нэг нь кроссовер ашиглах. MACD шугам дохионы шугамыг давах үед өсөлтийн кроссовер үүсдэг бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж болохыг харуулж байна. Эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур дамждаг баавгай кроссовер нь борлуулалт хийхэд тохиромжтой цаг байж болохыг харуулж байна. Зах зээлийн чиг хандлагыг үргэлж анхаарч үзээрэй MACD кроссоверыг тайлбарлах үед; Доугийн онолын дагуу "тодорхой дохионууд дууссан гэдгийг батлах хүртэл чиг хандлага оршин тогтнодог."[1]
Өөр нэг хүчирхэг стратеги бол юм зөрүүг тодорхойлох MACD болон хөрөнгийн үнийн хооронд. Хэрэв хөрөнгийн үнэ шинэ дээд цэгтээ хүрсэн ч MACD тэгэхгүй бол энэ бууралтын зөрүү нь үнийн бууралт руу буцах магадлалтай гэсэн үг юм. Нөгөөтэйгүүр, үнэ шинэ доод цэгт хүрэх үед өсөлтийн зөрүү гарч ирдэг ч MACD тэгдэггүй бөгөөд энэ нь үнийн өсөлтөөр эргэх магадлалтайг харуулж байна.
Хуурамч дохионоос болгоомжил. MACD нь бусад үзүүлэлтүүдийн нэгэн адил найдвартай биш бөгөөд хуурамч дохио үүсгэж болзошгүй. Энэ эрсдлийг бууруулахын тулд дохиог баталгаажуулах, болзошгүй худал эерэг үр дүнгээс зайлсхийхийн тулд MACD-ийг бусад үзүүлэлтүүд эсвэл техникийн шинжилгээний хэрэгслүүдтэй хамт ашиглах талаар бодож үзээрэй.
MACD тохиргоог өөрчлөх өөрийн худалдааны стратегид нийцүүлэх. MACD (12, 26, 9)-ийн стандарт тохиргоог чулуунд оруулаагүй болно. Өөрийнхөө арилжааны хэв маяг болон арилжаалж буй тодорхой хөрөнгөдөө юу хамгийн сайн тохирохыг олохын тулд өөр өөр тохиргоогоор тоглоорой. Богино тохиргоо нь MACD-г илүү мэдрэмтгий болгож, урт тохируулга нь үүнийг багасгана гэдгийг анхаарна уу.[2]
Эцэст нь үүнийг мартаж болохгүй Тэвчээртэй байх нь арилжааны сайн чанар юм. Баталгаажсан дохиог хүлээж, яарах хэрэггүй tradeбогино хугацааны MACD хөдөлгөөнд үндэслэсэн. Алдартай гэдгээрээ trader Жесси Ливермор нэгэнтээ “Надад их мөнгө авчирсан зүйл бол миний бодол хэзээ ч байгаагүй. Энэ бол үргэлж миний суудаг байсан."[3] Энэхүү зөвлөгөө нь MACD арилжаанд үнэн юм; зөв дохио хүлээж, дараа нь шийдэмгий үйлдэл хийх.
[1] Чарльз Доу. "Доугийн зах зээлийн онол." Wall Street Journal, 1901.
[2] Жералд Апел. "Техникийн шинжилгээ: Идэвхтэй хөрөнгө оруулагчдад зориулсан цахилгаан хэрэгсэл." FT Press, 2005.
[3] Жесси Ливермор. “Хувьцааны операторын дурсамж.” Жон Уайли ба хөвгүүд, 1923 он.
4.1. Хуурамч дохионоос зайлсхийх
Moving Average Convergence Divergence (MACD) нь ухаалаг хөрөнгө оруулагчийн гарт байгаа хүчирхэг хэрэгсэл боловч энэ нь ямар ч эргэлзээгүй юм. Хамгийн нийтлэг бэрхшээлүүдийн нэг бол худал дохиололд унах явдал бөгөөд энэ нь арилжааны буруу шийдвэр гаргахад хүргэдэг.
Эдгээр хуурамч дохиог хэрхэн тодорхойлж, зайлсхийх талаар ойлгох нь таны арилжааны стратегийг ихээхэн сайжруулж чадна. Эхлэгчдэд энэ нь зайлшгүй шаардлагатай зөвхөн MACD дээр найдах хэрэггүй таны арилжааны шийдвэрийн төлөө. Үүнийг бусад үзүүлэлт, хэрэгслүүдтэй хамтад нь ашиглан зах зээлд илүү нарийвчлалтай дүн шинжилгээ хийх хэрэгтэй. Нэг дохио нь төөрөгдүүлсэн байж болох ч хэд хэдэн таарч байгаа дохио нь ихэвчлэн удахгүй болох үнийн хөдөлгөөний илүү хүчтэй үзүүлэлт болдог.
Цаашилбал, энэ нь маш чухал юм зах зээлийн нөхцөл байдлыг ойлгох доор нь та арилжаа хийж байна. MACD-ийн өөр өөр тохиргоо нь зах зээлийн янз бүрийн нөхцөлд илүү сайн ажилладаг. Жишээлбэл, тогтворгүй зах зээл дээр MACD нь олон хуурамч дохиог гаргаж чаддаг бол тренд болж буй зах зээл дээр энэ нь нэлээд нарийвчлалтай байж болно.
Хуурамч дохионоос зайлсхийх өөр нэг арга бол MACD-г дохионы шугамтай хамт ашиглах. Дохионы шугам нь MACD шугамын 9 хоногийн EMA юм. Шалгуур үзүүлэлтийн хөдөлж буй дундажийн хувьд энэ нь MACD дохиог зөөлрүүлж чаддаг. дагуу Investopedia, MACD дохионы шугамыг давах үед энэ нь өсөлтийн дохио өгдөг бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цаг байж болохыг харуулж байна. Үүний эсрэгээр, MACD дохионы шугамаас доош унах үед энэ нь бууралтын дохио өгдөг.
Эцэст нь авч үзье таны худалдааны стратегийн хугацаа. Богино хугацаа нь илүү худал дохио өгч болох бөгөөд урт хугацаа нь илүү найдвартай дохио өгөх болно. Нийтлэг хандлага бол ерөнхий чиг хандлагыг тодорхойлохын тулд долоо хоног тутмын график дээр MACD-г ашиглах, дараа нь өдөр тутмын графикийг цаг хугацаагаа тохируулах явдал юм. trades.
Эдгээр нюансуудыг ойлгосноор та хуурамч дохионы урхинаас зайлсхийж, MACD-ийг арилжааны стратегийн үнэ цэнэтэй хэсэг болгож чадна.
4.2. Зах зээлийн янз бүрийн нөхцөлд MACD ашиглах
The MACD (Хөдөлж буй дундаж нэгдлийн ялгаа) зах зээлийн янз бүрийн нөхцөлд ашиглаж болох гайхалтай уян хатан хэрэгсэл юм. Энэ нь чиг хандлагатай болон хүрээтэй зах зээлийн аль алинд нь худалдан авах, худалдах боломжит дохиог тодорхойлоход онцгой ач холбогдолтой.
Дотор чиг хандлагатай зах зээл, MACD тусалж чадна traders боломжит нэвтрэх болон гарах цэгүүдийг тодорхойлно. MACD шугам нь дохионы шугамыг давах үед энэ нь ихэвчлэн өсөлтийн дохио болдог бөгөөд энэ нь худалдан авахад тохиромжтой цагийг санал болгодог. Эсрэгээр, MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байвал энэ нь ерөнхийдөө уналтын дохио гэж үздэг бөгөөд энэ нь зарахад тохиромжтой цагийг илтгэж магадгүй юм.
Дотор хүрээг хамарсан зах зээл, MACD нь бас ашигтай байж болох юм. Traders нь ихэвчлэн MACD болон үнийн үйл ажиллагааны хоорондын зөрүүг боломжит буцаалтын шинж тэмдэг болгон хайдаг. Жишээлбэл, хэрэв үнэ буурч байгаа бол MACD илүү доод цэгтээ хүрч байгаа бол энэ өсөлтийн зөрүү нь буурах хандлага эрч хүчээ алдаж, буцах хандлагатай байгааг илтгэнэ.
Гэсэн хэдий ч аливаа арилжааны хэрэгслийн нэгэн адил MACD нь найдвартай биш юм. Амжилтанд хүрэх боломжийг нэмэгдүүлэхийн тулд үүнийг бусад үзүүлэлт, шинжилгээний аргуудтай хослуулан ашиглах нь чухал юм. Үүнийг Жон Ж.Мөрфи “Санхүүгийн зах зээлийн техникийн шинжилгээ” номондоо “Хамгийн сайн дохиог MACD-Гистограмын зөрүүгээр өгсөн” гэж хэлсэн байдаг.
MACD-ийн гистограмыг уншиж байна нэмэлт ойлголт өгөх боломжтой. Гистограм эерэг байх үед энэ нь MACD шугам нь дохионы шугамаас дээгүүр байгааг харуулж байгаа бөгөөд өсөлтийн эрч хүчийг санал болгож болно. Нөгөөтэйгүүр, гистограм сөрөг байвал MACD шугам нь дохионы шугамаас доогуур байгаа гэсэн үг бөгөөд уналтын импульсийг илэрхийлж болно.
Traders бас хайж болно гистограмын зөрүү өөр боломжит дохио болгон. Жишээлбэл, хэрэв үнэ илүү өндөр түвшинд хүрч байгаа ч гистограм нь доод цэгтээ хүрч байвал энэ бууралтын зөрүү нь өсөлтийн чиг хандлага уураа алдаж, буцах хандлагатай байгааг харуулж болно.
MACD нь зөвхөн нэг хэрэгсэл гэдгийг санаарай trader-ийн зэвсэг. Энэ нь бусад техникийн үзүүлэлтүүдийг харгалзан худалдааны цогц стратегийн нэг хэсэг болгон ашиглахад хамгийн үр дүнтэй байдаг. үндсэн шинжилгээ, зах зээлийн мэдрэмж.
4.3. MACD арилжаа дахь эрсдэлийн удирдлага
Эрсдэлийн менежментийг ойлгох, хэрэгжүүлэх нь маш чухал тал юм MACD арилжаа. Moving Average Convergence Divergence (MACD) нь үнэт цаасны үнийн хоёр хөдөлж буй дундаж хоорондын хамаарлыг харуулдаг трендийг дагадаг импульсийн үзүүлэлт юм. Энэ бол үнэ цэнэтэй хэрэгсэл боловч арилжааны бүх стратегийн нэгэн адил ямар ч эргэлзээгүй юм.
Эрсдэлийн менежмент энэ хүрээнд юуны түрүүнд тохируулах орно зогсоох түвшин. Stop loss гэдэг нь a-тай захиалга юм broker үнэт цаас тодорхой үнэд хүрсэн үед худалдах. MACD traders нь боломжит алдагдлыг хязгаарлахын тулд зогсолтын алдагдлыг ихэвчлэн хамгийн өндөр эсвэл хамгийн бага түвшинд тогтоодог. Энэ нь зах зээл таны байр сууринаас эсрэгээр эргэх үед хөрөнгөө хамгаалахад туслах практик юм.
Мөн traders нь трендийн хүчийг хэмжихийн тулд MACD гистограмыг ашигладаг. Хэрэв гистограм тэгээс дээш байвал өсөх хандлагатай байгаа бол энэ нь хүчтэй өсөлтийн дохио юм. Хэрэв тэгээс доош бууж байгаа бол энэ нь хүчтэй бууралтын дохио юм. Трендийн чиглэлд арилжаа хийх, эдгээр дохиог мэдэж байх нь эрсдэлийг удирдахад тусална.
Эрсдэлийн менежментийн өөр нэг стратеги бол арилжааны хөрөнгийнхөө багахан хувийг л эрсдэлд оруулах явдал юм trade. Нийтлэг дүрэм бол арилжааны хөрөнгийнхөө 1-2% -иас илүүгүй эрсдэлд орох явдал юм trade. Энэ нь a trade таны эсрэг байвал таны алдагдал хязгаарлагдах болно.
Түүнээс гадна, traders ашиглаж болно төрөлжүүлэх эрсдэлийг удирдах. Энэ нь бүх өндөгийг нэг сагсанд хийхгүй гэсэн үг юм. Төрөл бүрийн хөрөнгийн арилжаа хийснээр та эрсдэлийг тарааж, ашиг олох боломжоо нэмэгдүүлэх боломжтой.
Эрсдэл, өгөөжийн харьцаа бас нэг чухал анхаарах зүйл юм. Эрсдэл, өгөөжийн харьцаа нь а trade-ийн орох цэг ба алдагдал зогсоох, ашиг олох түвшин. Жишээлбэл, 1: 3 харьцаа нь 1-ийг эрсдэлд оруулж, 3-ыг авах боломжтой гэсэн үг юм. Traders ихэвчлэн хайдаг trades нь боломжит алдагдалтай харьцуулахад боломжит ашгаа нэмэгдүүлэхийн тулд эерэг эрсдэл ба өгөөжийн харьцаатай.
Үндсэндээ MACD арилжааны эрсдэлийн удирдлага нь алдагдал зогсоох түвшинг тогтоох, чиг хандлагын дагуу арилжаа хийх, өөрийн хөрөнгийн багахан хувийг аль нэгэнд эрсдэлд оруулах зэрэг цогц арга хэмжээг багтаадаг. trade, төрөлжүүлэх нь таны trades, мөн эерэг эрсдэл ба шагналын харьцааг эрэлхийлэх. Бодлоготой шийдвэр гаргах, аливааг тохиолдлоор орхихгүй байх явдал юм. Гол зорилго нь хөрөнгөө хамгаалж, боломжит ашгаа нэмэгдүүлэх явдал гэдгийг санаарай.
санаарай, эрсдэлийн удирдлагын оновчтой стратеги нь туршлагатай хүнийг ялгаж өгдөг tradeшинэхэн хүнээс r. Энэ нь арилжааны урт хугацааны амжилтын үндэс суурь юм. Тиймээс эдгээр стратегийг ойлгож, хэрэгжүүлэхэд цаг заваа зориул. Ирээдүйн арилжаа наймаа тань танд талархах болно.
